細(xì)化要求 齊抓共管 堵住源頭

深圳證監(jiān)局拓展內(nèi)幕信息知情人監(jiān)管深度

 

日前，深圳市政府轉(zhuǎn)發(fā)了由深圳證監(jiān)局、當(dāng)?shù)毓簿�、監(jiān)察局、國(guó)資委、金融辦聯(lián)合下發(fā)的《關(guān)于加強(qiáng)深圳上市公司內(nèi)幕信息管理做好內(nèi)幕交易防控工作的通知》，要求深圳各政府部門建立內(nèi)幕信息及知情人管理制度，進(jìn)行內(nèi)幕信息知情人登記。

作為內(nèi)幕信息知情人登記制度的首創(chuàng)者和推動(dòng)者，深圳證監(jiān)局有關(guān)負(fù)責(zé)人對(duì)本報(bào)記者表示，未來(lái)將持續(xù)拓展內(nèi)幕信息知情人監(jiān)管深度，建立立體化的內(nèi)幕信息管理綜合防控體系，形成防治合力，對(duì)內(nèi)幕交易造成合圍之勢(shì)，形成人人喊打的局面，從制度層面實(shí)現(xiàn)對(duì)內(nèi)幕交易的源頭治理。

 

細(xì)化要求凸顯合圍態(tài)勢(shì)

            

    作為落實(shí)國(guó)務(wù)院辦公廳《轉(zhuǎn)發(fā)證監(jiān)會(huì)等部門關(guān)于依法打擊和防控資本市場(chǎng)內(nèi)幕交易意見(jiàn)的通知》的具體舉措，深圳市此次轉(zhuǎn)發(fā)的聯(lián)合下文與其他已出臺(tái)類似文件的省市相比，有了更多更細(xì)化要求，一是將內(nèi)幕信息管理與紀(jì)檢監(jiān)察工作結(jié)合起來(lái)，要求各政府機(jī)關(guān)的紀(jì)檢部門具體負(fù)責(zé)內(nèi)幕管理制度的制定和落實(shí)。二是對(duì)內(nèi)幕信息在《證券法》規(guī)定的范圍內(nèi)做了指導(dǎo)性規(guī)定。據(jù)悉，之前一些內(nèi)幕信息知情人對(duì)于什么是內(nèi)幕信息不太清楚，這也是出現(xiàn)違法違規(guī)行為的一個(gè)原因。此次通知中作出具體的指導(dǎo)性規(guī)定有助于增加認(rèn)識(shí)，避免無(wú)知違規(guī)行為。三是強(qiáng)調(diào)了政府機(jī)關(guān)、上市公司股東配合上市公司信息披露的義務(wù)，不僅重大信息要及時(shí)、準(zhǔn)確地告知上市公司，同時(shí)強(qiáng)調(diào)相關(guān)單位在履行行政管理職責(zé)時(shí)，原則上應(yīng)使用上市公司已經(jīng)公開(kāi)的信息，在沒(méi)有明確法律法規(guī)依據(jù)的情況下，不得要求上市公司提供內(nèi)幕信息。

 

    “我們要使內(nèi)幕信息成為燙手山芋，使人們?cè)跊](méi)有合法依據(jù)的情況下，都避免去接觸這些內(nèi)幕信息。”深圳證監(jiān)局有關(guān)負(fù)責(zé)人對(duì)本報(bào)記者表示。近年來(lái),行政機(jī)關(guān)要求上市公司報(bào)送內(nèi)幕信息現(xiàn)象越來(lái)越多，內(nèi)幕信息知情人范圍越來(lái)越大，客觀上加大了防控內(nèi)幕交易的難度，但隨著不斷完備嚴(yán)密的法律制度作依托，司法機(jī)關(guān)、紀(jì)檢監(jiān)察機(jī)關(guān)等方面的協(xié)作配合，在資本市場(chǎng)將會(huì)對(duì)內(nèi)幕交易形成合圍之勢(shì)，出現(xiàn)人人喊打的局面。

 

立體防范破解“三難”局面

 

    目前我國(guó)資本市場(chǎng)仍處于“新興加轉(zhuǎn)軌”的特殊階段，內(nèi)幕交易是影響市場(chǎng)健康有效的一大毒瘤，而內(nèi)幕交易的查處也是監(jiān)管部門的普遍難題，突出表現(xiàn)在“調(diào)查難、認(rèn)定難和追責(zé)難”。作為改革開(kāi)放前沿基地和資本市場(chǎng)重鎮(zhèn)，深圳證監(jiān)局在內(nèi)幕信息知情人監(jiān)管，防控內(nèi)幕交易方面這幾年做了不少探索和創(chuàng)新。早在2006年，深圳證監(jiān)局就要求深圳上市公司加強(qiáng)內(nèi)幕信息管理，對(duì)內(nèi)幕信息知情人進(jìn)行登記并定期向該局報(bào)備，為從源頭上遏制內(nèi)幕交易進(jìn)行了有益嘗試。在深圳等地多年試點(diǎn)基礎(chǔ)上，內(nèi)幕信息知情人登記制度作為此次國(guó)務(wù)院轉(zhuǎn)發(fā)的五部委意見(jiàn)的重點(diǎn)內(nèi)容，開(kāi)始在全國(guó)范圍內(nèi)實(shí)施。

 

    深圳證監(jiān)局有關(guān)負(fù)責(zé)人對(duì)本報(bào)記者表示，隨著社會(huì)各部門對(duì)打擊內(nèi)幕交易形成共識(shí)，已經(jīng)初步形成了對(duì)內(nèi)幕交易的合圍之勢(shì)，未來(lái)，該局將持續(xù)拓展內(nèi)幕信息知情人監(jiān)管的深度，建立立體化的防控體系，破解內(nèi)幕交易存在的“三難”難題。

 

    上述負(fù)責(zé)人表示，拓展內(nèi)幕信息知情人監(jiān)管的深度，一是落實(shí)企業(yè)責(zé)任，要求上市公司建立并嚴(yán)格執(zhí)行《內(nèi)幕信息及知情人管理制度》，明確內(nèi)幕信息和內(nèi)幕信息知情人的認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)、保密責(zé)任、內(nèi)幕信息流轉(zhuǎn)程序、知情人登記備案程序等，推動(dòng)上市公司建立對(duì)內(nèi)幕交易的內(nèi)部防控機(jī)制。二是保持監(jiān)管威懾力，對(duì)上市公司內(nèi)幕信息知情人登記的完整性、真實(shí)性進(jìn)行突擊檢查、實(shí)施問(wèn)責(zé)，加大對(duì)內(nèi)幕信息知情人違法違規(guī)買賣股票行為的查處力度。三是積極推進(jìn)構(gòu)建內(nèi)幕交易綜合防控體系，形成防治合力，從制度層面實(shí)現(xiàn)對(duì)內(nèi)幕交易的源頭治理。目前，深圳證監(jiān)局已經(jīng)與深圳市國(guó)資委建立了深圳市國(guó)有控股上市公司監(jiān)管協(xié)作機(jī)制。2011年3月，深圳證監(jiān)局與深圳市紀(jì)委、深圳市監(jiān)察局聯(lián)合制定了《深圳市證券期貨行業(yè)反腐倡廉工作聯(lián)席會(huì)議暫行規(guī)定》，確立了通過(guò)聯(lián)席會(huì)議研究對(duì)內(nèi)幕交易行為綜合防控的機(jī)制。